رخصة بنك Revolut الأمريكي: تحول استراتيجي يشير إلى توسع طموح في عام 2025 لخدمات العملات الرقمية

BitcoinWorld

ترخيص Revolut المصرفي الأمريكي: التحول الاستراتيجي يشير إلى توسع طموح في عام 2025 لخدمات العملات المشفرة

في تحول استراتيجي كبير، تسعى شركة التكنولوجيا المالية العملاقة Revolut ومقرها لندن بنشاط للحصول على ترخيص مصرفي جديد من مكتب مراقب العملة الأمريكي، وفقًا لتقرير صادر عن صحيفة فاينانشال تايمز في مايو 2025. تمثل هذه الخطوة تطورًا محوريًا في طموح البنك الرقمي الطويل الأمد لتعميق وجوده في سوق الولايات المتحدة المربح، وخاصة بالنسبة لعروض العملات المشفرة الخاصة به. بعد استكشاف مسارات الاستحواذ في البداية، فإن قرار Revolut بالسعي للحصول على ترخيص مباشرة يؤكد على المشهد التنظيمي المعقد والتزام الشركة بالتوسع الخاضع للرقابة والمتوافق.

التحول الاستراتيجي لـ Revolut نحو ترخيص مصرفي أمريكي

كشف تقرير صحيفة فاينانشال تايمز، نقلاً عن مصادر مطلعة، أن Revolut قد سحبت خططها السابقة للاستحواذ على بنك أمريكي قائم. وبالتالي، تركز الشركة الآن جهودها على الحصول على ترخيص من OCC، الوكالة الفيدرالية التي تمنح التراخيص وتنظم وتشرف على البنوك الوطنية. يقدم هذا المسار التنظيمي، رغم صرامته، مزايا مميزة. سيسمح الترخيص الفيدرالي لـ Revolut بالعمل بشكل موحد عبر خطوط الولايات، متجاوزة الحاجة إلى تراخيص تحويل الأموال الفردية من ولاية إلى ولاية. علاوة على ذلك، يوفر إطارًا مستقرًا ومعترفًا به لإطلاق الخدمات المصرفية المتكاملة وخدمات العملات المشفرة.

يرى محللو الصناعة أن هذا التحول هو استجابة محسوبة لعدة عوامل. أولاً، أصبح سوق أهداف الاستحواذ المناسبة تنافسيًا ومكلفًا. ثانيًا، تكثفت الرقابة التنظيمية على عمليات اندماج البنوك، وخاصة تلك التي تشمل شركات التكنولوجيا المالية ذات العمليات الكبيرة في مجال تشفير. وأخيرًا، فإن تأمين ترخيصها الخاص يمنح Revolut مزيدًا من التحكم في مجموعة التكنولوجيا الخاصة بها وتجربة العملاء وخارطة الطريق الاستراتيجية. هذا التحكم أمر بالغ الأهمية لشركة بنت سمعتها على التكامل الرقمي السلس.

المشهد المعقد للتنظيم المصرفي الأمريكي والعملات المشفرة

يحدث سعي Revolut ضمن بيئة تنظيمية أمريكية سريعة التطور وغالبًا ما تكون مجزأة. اتخذ OCC تاريخيًا موقفًا حذرًا ولكن متطورًا بشأن أنشطة العملات المشفرة للبنوك التي يشرف عليها. في ظل القيادة السابقة، أصدرت الوكالة خطابات تفسيرية تسمح للبنوك الوطنية بالاحتفاظ بأصول تشفير واستخدام العملة المستقرة لأنشطة الدفع. ومع ذلك، أكدت التوجيهات اللاحقة على الحاجة إلى إدارة قوية للمخاطر.

بالنسبة لبنك رقمي مثل Revolut، الذي قدم خدمات تداول العملات المشفرة والحفظ وتحويل في أسواق أخرى، فإن التنقل في هذا المجال أمر بالغ الأهمية. سيخضع الترخيص المصرفي الفيدرالي عملياته الأمريكية بالكامل، بما في ذلك خدمات تشفير، لإشراف OCC. يمكن أن يبسط هذا الامتثال ولكنه يفرض أيضًا متطلبات صارمة لرأس المال والسيولة وحماية المستهلك. يوضح الجدول أدناه الاعتبارات التنظيمية الرئيسية لطلب Revolut:

في الوقت نفسه، سلكت البنوك الرقمية العالمية الأخرى مسارات مختلفة. على سبيل المثال، دخلت N26 الألمانية السوق الأمريكي بمجموعة منتجات أكثر محدودية قبل الانسحاب في النهاية. وعلى العكس من ذلك، توسعت Nubank البرازيلية من خلال عمليات الاستحواذ. يشير المسار المختار لـ Revolut إلى التزام بوجود كامل الخدمة وطويل الأجل، مراهنة على أن الوضوح التنظيمي للترخيص المصرفي يفوق سرعة الاستحواذ.

تحليل الخبراء حول استراتيجيات دخول السوق

يلاحظ خبراء التكنولوجيا المالية أن هذا التحول من الاستحواذ إلى الترخيص العضوي أصبح أكثر شيوعًا. "يوفر مسار الاستحواذ البنية التحتية الفورية ولكنه غالبًا ما يأتي مع تكنولوجيا قديمة وتحديات التكامل الثقافي"، توضح الدكتورة أنيا بتروفا، أستاذة تنظيم التكنولوجيا المالية في جامعة ستانفورد. "طلب de novo، على الرغم من بطئه، يسمح لشركة رقمية الأصل مثل Revolut بتصميم كيانها الأمريكي من الصفر، مع دمج منصات تشفير والمصرفية بالكامل تحت سقف تنظيمي واحد. من المحتمل أن تكون هذه عملية من 24 إلى 36 شهرًا، لكن المنتج النهائي قد يكون أكثر تنافسية."

سيكون تأثير التطبيق الناجح كبيرًا. بالنسبة للمستهلكين الأمريكيين، قد يعني ذلك الوصول إلى الخدمات المصرفية المميزة القائمة على التطبيق من Revolut جنبًا إلى جنب مع خدمات صرف العملات المشفرة والمحفظة من كيان خاضع للتنظيم الفيدرالي. بالنسبة للسوق، سيشير ذلك إلى راحة المنظمين المتزايدة مع نماذج التكنولوجيا المالية الناضجة. كما يضغط على البنوك الأمريكية التقليدية لتسريع عروضها الرقمية والعملات المشفرة الخاصة بها. لا تحدث خطوة Revolut بمعزل عن غيرها؛ إنها تعكس نضج أوسع لقطاع التكنولوجيا المالية حيث يتطلب النمو المستدام مشاركة تنظيمية عميقة.

سياق Revolut العالمي وطموحات العملات المشفرة

تأسست Revolut في عام 2015، ونمت لتصبح واحدة من أكثر شركات التكنولوجيا المالية قيمة في أوروبا، حيث تقدم حسابات متعددة العملات وتداول الأسهم وخدمات العملات المشفرة لأكثر من 35 مليون عميل في جميع أنحاء العالم. تمثل الولايات المتحدة حدودًا حرجة ولكن صعبة. أطلقت الشركة خدمة أمريكية محدودة في عام 2020 من خلال شراكة مع بنك محلي، تقدم حسابات USD وبطاقات الخصم، لكن مجموعة تشفير الكاملة ظلت غير متاحة.

سيغير الترخيص المصرفي الفيدرالي هذه الديناميكية بشكل أساسي. سيمكن Revolut من تقديم حسابات إيداع مؤمنة مباشرة، وإقراض رأس المال، وربما دمج منتجات تداول تشفير والمدخرات والدفع بشكل أعمق. سلطت الشركة الضوء باستمرار على تشفير كركيزة نمو أساسية. في أسواقها الأوروبية، يمكن للمستخدمين شراء وبيع والاحتفاظ بعشرات العملات المشفرة مباشرة داخل التطبيق. تتطلب ترجمة هذا النجاح إلى الولايات المتحدة بنية تنظيمية تدعم الابتكار مع ضمان الأمان.

من المحتمل أن تعتمد العناصر الرئيسية لاستراتيجية Revolut في مجال تشفير على هذا الترخيص:

• التمويل المتكامل: مزج الخدمات المصرفية التقليدية والاستثمار وحيازات العملات المشفرة بسلاسة في واجهة واحدة.
• نطاق الامتثال: تطبيق أنظمة الامتثال الآلية واكتشاف الاحتيال الخاصة بها لتلبية معايير OCC.
• ابتكار العملة المستقرة: استخدام أو إصدار عملات مستقرة للدفع لتحويلات أسرع وأرخص عبر الحدود - وهي خدمة شائعة لدى قاعدة مستخدميها العالمية.

يأتي دفع التوسع هذا بينما منحت الجهات التنظيمية في جميع أنحاء العالم، بما في ذلك هيئة السلوك المالي في المملكة المتحدة، Revolut ترخيصًا مصرفيًا في سوقها المحلي. سيؤدي تأمين ترخيص أمريكي إلى إنشاء منصة مصرفية وعملات مشفرة قوية عبر المحيط الأطلسي، مما يضع Revolut بشكل فريد ضد كل من البنوك التقليدية وبورصات العملات المشفرة الخالصة.

الخلاصة

يُعد التحول المُعلن لـ Revolut نحو السعي للحصول على ترخيص مصرفي أمريكي من OCC مناورة استراتيجية حاسمة ذات آثار بعيدة المدى. ينقل هذا القرار الشركة من اختصار دخول السوق إلى بناء وجود تنظيمي أساسي يتماشى مع طموحاتها طويلة الأجل في مجال العملات المشفرة. المسار معقد وسيختبر الخبرة التنظيمية لـ Revolut والصبر. ومع ذلك، سيمنح النجاح البنك الرقمي منصة قوية لإعادة تعريف التمويل الرقمي المتكامل للمستهلكين الأمريكيين، ودمج الخدمات المصرفية اليومية مع عالم الأصول الرقمية المتطور. مع توحيد مشهد التكنولوجيا المالية، سيكون سعي Revolut لـ ترخيص Revolut المصرفي الأمريكي هذا بمثابة دراسة حالة رئيسية حول كيفية تنقل الشركات المالية المبتكرة بين النضج والتنظيم على المسرح العالمي.

الأسئلة الشائعة

س1: ما هو OCC، ولماذا يعتبر ترخيصه مهمًا لـ Revolut؟
مكتب مراقب العملة (OCC) هو مكتب تابع لوزارة الخزانة الأمريكية يمنح التراخيص ويشرف على البنوك الوطنية. سيسمح الترخيص من OCC لـ Revolut بالعمل كبنك في جميع الولايات، وتقديم حسابات مؤمنة من FDIC، وربما تبسيط تقديم خدمات العملات المشفرة الخاصة بها تحت جهة تنظيمية فيدرالية واحدة.

س2: لماذا غيرت Revolut استراتيجيتها من الاستحواذ على بنك إلى السعي للحصول على ترخيص جديد؟
وفقًا للتقارير، وجدت Revolut أن مسار الاستحواذ أقل ملاءمة بسبب التكاليف المرتفعة والعقبات التنظيمية لعمليات الاندماج وتحديات التكامل مع الأنظمة القديمة. يوفر السعي للحصول على ترخيص جديد (de novo) مزيدًا من التحكم لبناء بنك مخصص يركز على التكنولوجيا يتماشى مع خدمات تشفير الخاصة به.

س3: كيف سيؤثر الترخيص المصرفي الأمريكي على خدمات Revolut للعملات المشفرة للعملاء الأمريكيين؟
يمكن أن يمكّن Revolut من تقديم مجموعتها الكاملة من خدمات تداول تشفير والحفظ والدفع مباشرة داخل تطبيقها المصرفي الأمريكي. حاليًا، عروض تشفير الأمريكية محدودة. سيدمج الترخيص هذه الخدمات تحت إشراف OCC، مع الخضوع للامتثال الصارم ولكن مع حرية تشغيلية أكبر.

س4: كم من الوقت يستغرق عادة الحصول على ترخيص مصرفي من OCC؟
العملية طويلة وصارمة، وغالبًا ما تستغرق ما بين 18 إلى 36 شهرًا. تتضمن خطط عمل مفصلة، وجمع رأس المال لتلبية الحد الأدنى من المتطلبات، وفحوصات خلفية واسعة النطاق للمسؤولين، وإظهار أنظمة إدارة مخاطر قوية، خاصة للأنشطة الجديدة مثل تشفير.

س5: ما هي التحديات الرئيسية التي قد تواجهها Revolut في الحصول على هذا الترخيص؟
تشمل التحديات الرئيسية تلبية متطلبات رأس المال العالية، وإرضاء OCC بشأن إدارة المخاطر لأنشطة العملات المشفرة، والتنقل في المشهد التنظيمي الأمريكي المعقد للعملات المشفرة، وربما معالجة التدقيق بسبب ملكيتها الأجنبية ونطاقها التشغيلي العالمي.

ظهرت هذه المشاركة ترخيص Revolut المصرفي الأمريكي: التحول الاستراتيجي يشير إلى توسع طموح في عام 2025 لخدمات العملات المشفرة لأول مرة على BitcoinWorld.